境外个人合伙（基金）投资收益如何纳税？

文：顾老师

境外个人在境内投资合伙企业（含合伙基金，以下简称合伙企业），成为合伙企业LP的有限合伙人。 合伙企业经营一段时间后取得投资收益（股息红利收益、股权转让收益），海外个人应如何纳税？

合伙企业及其合伙人的税收问题是税收实务中比较困难的问题。 此外，近年来海外个人所得税问题越来越多，相关要求也越来越规范。 因此，有必要具体分析如何思考和解决这个问题。 在讨论之前，让我解释一下这个问题的复杂性和讨论的局限性。 技术上的复杂性在于合伙企业+非居民个人+增值税/个税的确定+税收协定的适用。 涉及的情况很多，每一个方面都进行了比较。 复杂; 讨论的局限在于，现有税收政策和税收协定对一些问题没有明确规定，导致一些矛盾难以协调。 下面我们来分析一下这个问题，希望能给大家提供一些思路。

下图案例为境外个人（假设为无住所的非居民个人），2019年从其投资的境内合伙企业获得投资收益2000万，其中1000万为分红红利内资企业1分配的收益，另外1000万元为合伙企业转让内资企业2股权取得的财产转让收益，如下图：

问：上述合伙企业分配给境外非居民个人投资者的1000万股息和1000万股权转让收益在中国应如何征税？ （假设被投资公司为上市公司）

1.确定收入性质

（一）非居民个人按5%-35%税率缴纳个税情况分析

一般情况下，合伙企业取得的年度总收入中，包括股权转让收入和股息分配给个人投资者的部分，按照“先分割后纳税”的原则缴纳个人所得税。占营业收入的5%-35%。 本文件依据《个人独资企业、合伙企业投资人个人所得税征收规定》（财税[2000]91号）附件1第4条“个人独资企业、合伙企业投资个人所得税合计所得每个纳税年度减去成本、费用和亏损后的余额，作为投资者的个人生产经营所得，参照个人所得税法中的“个体工商户生产经营所得”计税项目，并适用5%-35%的五级超额累进税率。个人所得税”。

根据《国家税务总局关于切实加强高收入个人个人所得税征收管理的通知》（国税发[2011]50号）第二条第（三）项第二项， “个人独资企业和合伙企业从事股权（票）、期货、基金、债券、外汇、贵金属、资源开采权等投资产品，一律计入生产经营收入，并依法征收个人所得税。”

关于税收计算。

1、合伙企业从上市公司分红。 合伙企业取得上市公司的股息后，按照合伙人的份额向合伙人分配股息，并按照营业收入纳税。 此处，合伙企业向境外非居民个人分配的1000万元股息为非居民个人的营业收入，合伙企业无需纳税。

2、合伙企业取得境内上市公司股权转让收益。 在合伙企业层面，金融产品转让需缴纳增值税，合伙企业作为管理人应就金融产品转让所得缴纳增值税：

增值税=1000万÷（1+3%）×3%=29.13万元

3.非居民个人所得税。 非居民个人取得营业收入，因工资收入未扣除每年6万元的扣除费用的，可以从营业收入中扣除。 因此，这里的2000万元营业收入是否扣除6万元的年扣除费用，要视非居民个人的具体情况而定，这里我们假设需要扣除。

非居民个人营业税=（20000000-60000）×35%-65500=691.35万元

4.非居民个人增值税。 非居民个人取得的收入无需缴纳增值税，因为这是一个分配环节，不是合伙企业与非居民个人之间的实际交易，不存在增值税纳税义务。

（二）非居民个人按20%税率缴纳个税情况分析

在特殊优惠情况下，合伙企业取得的股权转让和股息收入分配给个人投资者的部分，按照“先分割、后纳税”的原则，可按20%的税率征收个人所得税。 税收优惠文件的依据属于个别申请性质，需根据合伙企业所在行业或地区个别确定。

例如，在国家层面，《关于创业投资企业个人合伙人所得税政策的通知》（财税[2019]8号）第二条规定，“创业投资企业选择使用单一投资基金的，为核算，其个人合伙人将从基金中应分配的股权转让收益和股息收益，按20%的税率计算缴纳个人所得税。”

在地方层面，上海市《关于本市股权投资企业工商登记的通知》（沪财办通[2008]第5号）根据中华民国个人所得税法及其实施细则，按照“个体工商户生产经营所得”的应税项目，适用5%-35%的五级超额累进税率计算征收个人所得税。有限合伙合伙企业不实行自然人有限合伙人经营的，从有限合伙企业取得的股权投资收益，根据《中华人民共和国个人所得税法》及其实施条例，作为“利息、股息、红利所得”计税，按以20%的税率计算和缴纳个人所得税”。

北京市《关于促进股权投资基金业发展的意见》（京财办[2009]5号）第四条，“个人合伙人在合伙股权基金中取得的收益，按照“利息、股息、红利所得”或“财产转让所得按20%的税率征收个人所得税。

假设本案中的非居民个人合伙人符合相应的税收优惠条件，可按20%的税率缴纳个人所得税。

1.在合伙层面缴纳增值税。同上原因

增值税=1000万÷（1+3%）×3%=29.13万元

2、非居民合伙人按20%的税率缴纳个人所得税。

个税=2000万×20%=400万元

2.税收协定分析

（一）非居民个人经营所得能否享受税收协定待遇？

1.税收协定营业利润条款分析。 税收协定中营业利润条款针对的是非居民企业，非居民个人取得的所得不适用该条款；

2.税收协定中的独立个人劳动条款分析。 非居民个人在中国境内取得独立个人劳务享受本税收协定的前提。 这里的独立个人服务是指从专业服务或其他独立活动中获得的收入，通常包括独立的科学、文学、艺术、教育或教学活动以及医生、律师、工程师、建筑师、牙医和会计师的独立活动。 非居民个人作为LP获得的投资收益一般不属于独立个人劳务。 因此，不能享受该条款的税收协定待遇。

3.税收协定中其他收入条款分析。 税收协定的其他所得条款规定，纳税人取得税收协定未规定的所得，发生在缔约国一方的，可以在缔约国一方征税。 如果不能适用规定的所得，则适用税收协定的其他所得规定，在取得所得的国家即中国纳税。 因此，非居民个人取得的营业收入适用税收协定的其他收入规定境外比特币收入需要交税吗，征税权属于中国。

结论：综合以上分析，非居民个人取得的上述投资分配若确认为营业收入，在中国应按5%-35%的税率缴纳个人所得税，不存在税收协定优惠待遇。

（二）非居民个人缴纳20%的所得税能否享受税收协定待遇？

这里有一个很重要的前提需要明确，就是境内合伙企业分配给非居民个人的股息收入和股权转让收入境外比特币收入需要交税吗，是不是股息红利收入和股权转让收入？ 这里有两种可能性。

情形一：非居民个人合伙人获得股息收入和股权转让收入。

支持这一观点的理由是，在“先分后征税”的理念中，“分”的过程并没有改变收入分配前后的性质。 例如，财税[2019]第2号“计算单个投资基金，其个人合伙人应当分享基金的股权转让收益和分红红利收益”，这里强调的是性质非居民个人取得的收入，只要符合这种收入性质，仍然是股权转让和股息红利收入，至于由谁来分配并不重要。在税收协定中，重点是审查是否境外收购方符合享受税收协定待遇的条件。

如果上述原因属实，非居民个人如何按照税收协定支付境内居民企业分配的股息，情况就非常复杂。 根据公司是上市公司还是非上市公司，需要缴纳20%的个税。 可以根据税收协定缴纳不超过10%的个人所得税，也可以不缴纳。

非居民个人在我国取得股权转让收益，上市公司与非上市公司也存在较大差异。 转让上市公司股权可以免税，转让非上市公司股权可以免税。 相关规定比较复杂。 详细介绍请参考非居民国际税务系列课程第三阶段第24课非居民直接股权转让专题。 课程分为非居民企业和非居民个人进行详细介绍。

情形二：非居民个人合伙人取得的收入不属于股息收入和股权转让收入。

支持该观点的理由是，根据交易事实，合伙企业是上市公司的股东，合伙企业是上市公司分红和股权转让收益的所有者，合伙企业的合伙人获得合伙企业收益分配。 事实上，合伙人并没有直接获得股息和股权转让收益，而是从合伙企业中获得利润分配。 并且按照惯例，收入归属一般不采用穿透法确定。

如果上述原因属实，在这种情况下，根据我们之前的分析，税收协定只能适用其他收入规定，在中国仍然按20%的税率缴纳，没有税收协定的好处。

顾先生更看好非居民个人获得的收入。 如果可以确认为股息收入且股权转让收入按20%的税率征税，则非居民个人可以享受相关的股息和财产转让税收协定。 不过提醒大家，这部分的很多税法，特别是合伙企业所得税法方面，还有待完善。 类似案例需要具体情况具体分析。

（三）享受税收协定待遇的操作程序

在原则上，可按照《非居民纳税人享受协定待遇管理办法》（国家税务总局公告2019年第35号）的要求享受税收协定待遇，采取“自判决、享有声明，并留存有关资料备查”。

上市公司分红或合伙企业在股票市场出售股票时，纳税情况往往十分复杂，股票清算公司不得为境内非个人主体代扣代缴税款。 合伙企业向境外合伙人拨款时，作为付款人，有代扣代缴义务。 合伙企业（基金）需具备准确的涉外纳税认定能力，并按文件规定填报预扣税信息。 协助非居民个人初步判断其是否有资格享受税收协定待遇。 这个责任比较重，因为按照目前的税收协定执行流程，税务机关不会进行事前检查，而只会进行事后检查。 如果不符合享受税收协定的条件，存在少缴税款的情况，需要事后补税和缴纳滞纳金。 关于这方面的最新要求，您可以参考顾老师的非居民国际税务系列课程，帮助您提高跨境税务实战技能。

更多课程咨询，请添加课程小助手微信